计算机行业：DeepSeek助力国产AI软硬协同，政策+产业共振将至－点评报告

#核心观点：1、国务院常务会议审议通过《关于深入实施“人工智能+”行动的意见》，推进AI规模化商业化应用，形成创新与应用良性循环。2、DeepSeek-V3.1采用混合推理架构，提升思考效率和Agent能力，助力国产AI软硬协同。3、国产GPU多家公司迭代产品，缓解算力供给压力，DeepSeek-V3.1使用UE8M0 FP8 Scale提升计算效率。4、高质量数据集数量同比增长27.4%，构建加速完善。5、政府部门和国有企业强化示范引领，推动央企开放行业核心场景，打造AI+应用标杆。 #投资建议：1、AI算力：海光信息、寒武纪、神州数码、软通动力、伟仕佳杰。2、AI应用：拓尔思、合合信息、朗新集团、同花顺、金山办公。 #风险提示：技术迭代不及预期；政策进展不及预期；研究报告中使用的公开资料可能存在信息滞后或更新不及时的风险。