基础化工行业：AI“智变”化工，双向赋能下的产业升级与投资机遇－2026年度投资策略

#核心观点： 1、全球主要国家均将人工智能（AI）视为战略核心技术，出台政策推动技术研发、人才培养和产业落地，为AI发展提供强大动力和资金支持。 2、在石化化工、新材料等传统产业领域，政策正积极推动“人工智能+”行动，旨在通过AI技术实现研发创新、生产流程优化、智慧化升级和产业链协同，驱动行业重塑与高质量发展。 3、具身智能作为AI的重要发展方向，其市场规模前景广阔，预计将带动上游材料向结构-感知-驱动-能源一体化的“智能材料系统”演进，为材料企业带来新的产业升级机遇。 4、AI大模型发展推高算力需求，导致数据中心能耗快速增长，算力与电力协同（算力电力协同）及使用绿色能源成为重要发展趋势。 5、在光伏等新能源领域，技术迭代持续进行（如TOPCon电池渗透率提升、钙钛矿商业化落地），同时行业在政策引导下进行供给侧调整，具备成本和技术优势的龙头企业更具竞争力。 6、风电行业设定明确的装机容量目标，海上风电有望迎来放量。风机大型化趋势推动叶片材料向高性能、低成本、绿色可回收方向演进，碳纤维、PET泡沫等材料应用前景广阔。