2026年计算机行业年度策略：软件蓄势，迎浪潮前夜251108

A I模型加速迭代，算力飞轮与软件生态有望共振

国内外AI趋势持续向上。模型侧，海外重点关注幻觉率、代码能力、长文本的优化，国内开源模型则逐步逼近国际头部水平；算力侧，国内外大厂资本开支不断扩容，且融资方式已逐步由现金流转向股权等多种方式；应用侧，OpenAI已尝试打造生态矩阵，争夺AI C端流量入口，B端则已明显看到AI商业化落地趋势。模型+算力+软件生态共振下，AI落地节奏有望加速。

国产化持续，工业软件是制造强国核心驱动力

中美关系不确定性提升，科技自立自强重要性凸显，叠加政策和大单加速落地，信创行业景气度有望持续提升。工业软件作为实现制造强国建设的信创关键领域，2024年市场规模已达到3541.4亿元，后续有望持续受益于国产替代、中企出海、AI赋能等趋势发展。

未来产业竞逐，量子科技成全球博弈的重要角力场

当前量子科技正处于技术快速突破、产业竞争加剧的蓬勃发展新阶段，中美作为代表玩家入局角力万亿市场。我国已在十五五规划中将量子科技列为未来产业首位，并通过政策支持+资金投入加速推动产业变革，相关关键技术有望逐步突破。

景气赛道：金融IT+智能驾驶

当前金融IT和智能驾驶板块景气度高。金融IT板块直接受益于数字货币发展与市场活跃提升，带动跨境支付与互联网金融方向需求持续旺盛；智能驾驶则已从封闭场景迈向开放道路。随着特斯拉、百度等多地试运营，“车路云一体化”政策将驱动高精地图、仿真平台等需求。