电子行业：OpenAI与AMD达成战略协议，关注存储及AI算力需求－先进科技主题20250929－20251008

#核心观点： 1、本周主要股指普遍上涨，中证人工智能指数表现与大盘一致。 2、芯原股份2025年第三季度营收创历史新高，主要受一站式芯片定制业务增长带动，新签订单大幅增长，AI算力相关订单占比高。 3、OpenAI与AMD达成战略协议，涉及算力部署和股权合作，可能重塑AI硬件生态。 4、三星、SK集团等参与OpenAI全球AI数据中心建设，将扩大先进存储芯片供应。 #投资建议： 1、PCB：胜宏科技、东山精密、沪电股份、景旺电子、生益电子 2、PCB设备：芯碁微装、大族数控、东威科技、日联科技 3、PCB材料：天承科技、江南新材 4、存储：兆易创新、香农芯创、普冉股份、江波龙、佰维存储 5、自主可控：芯原股份、翱捷科技、北方华创 6、AI新消费场景：泰凌微、思特威 7、AIDC：飞龙股份、潍柴重机 8、端侧ODM：华勤技术、龙旗科技 #风险提示： 下游需求不及预期；人工智能技术落地和商业化不及预期；专精特新技术落地和商业化不及预期；产业政策转变；宏观经济不及预期等。